Для любого инвестора актуальны методы снижения риска. Абсолютным идеалом были бы вложения вообще без потерь. Накопить миллион, инвестировать свои деньги, быть спокойным за их сохранность, да еще и получать солидную прибыль — это ли не цель?! Ситуация просто сказочная.
Разумеется, в реальности не бывает полностью безрисковых инвестиций. Однако, есть распространенные варианты вложений, где он небольшой. Для начинающего инвестора это в первую очередь банковские депозиты. Есть еще ПИФы облигаций, сами облигации и другие вещи. Проблема всего этого в том, что доходность таких инструментов слишком мала. Она может едва покрывать уровень инфляции. Вы радуетесь 9% по депозитам, текущими в ваш кошелек, но 11% инфляция выметает их оттуда прежде чем вы успеете моргнуть и реинвестировать. Таким образом, вы платите доходностью за отсутствие риска.
Если вы хотите обогнать инфляцию, вам приходится рисковать. На рынке полно манящих предложений: ПИФы акций, игра на бирже, форекс, пирамиды и сомнительные предприятия. А может вообще плюнуть на заработки и подать заявку на кредит онлайн. Рекламные авантюры манят со всех сторон гигантскими процентами, величина которых прямо пропорциональна безумству участия в них.
Так что же делать? Не существует вложений без риска, но и не бывает и дохода без риска. Депозит скучен и не прибылен, а ПИФы манят, но кусаются. Выход логичен. Это — методы снижения риска.
Самый простой метод понятный для новичков — это создание структурного портфеля, ограничивающего риск. Вложите часть денег в безрисковый актив, а часть в рисковый. Идея в том, чтобы доход по вложению с малым риском покрыл возможные убытки вложения с риском большим. Получается как бы страховка. Вы можете участвовать в безумствах, но лишь такой частью денег, чтобы проценты по вкладу или купоны по облигациям полностью или почти полностью покрыли ваши потери.
Весь вопрос только в том как рассчитать величину обеих частей. Она будет зависеть от доходности вложения без риска и возможных потерь рисковой части. В принципе, метод позволяет снизить риск до нуля, но от этого безрисковая часть должна быть достаточно велика и доходность вы получите меньшую.
Формула для рассчета вложений с ограничением риска выглядит вот так:
x — искомая доля рисковой части капитала;
i — доходность безрискового актива (например, вклада);
p — максимальные убытки рисковой части;
y — максимально допустимый размер общих убытков.
Подставляя разные исходные данные вы можете получить разную структуру вашего портфеля. Установив y = 0 вы снижаете риски общих потерь до нуля. Если р = 1, то вы согласны на полную потерю рисковой части. Однако, вы можете, например, продавать акции при потере 10% их стоимости. Тогда p = 0.1
Я сделал небольшой калькулятор на основе этого метода снижения рисков. Вы можете поиграть со значениями и посмотреть как меняется портфель. Калькулятор очень примитивный, здесь даже не учитывается сложный процент, поэтому воспринимайте это только как иллюстрацию идеи.